New registration obligations for Swiss and foreign client advisers

В настоящей чрезвычайно актуальной статье рассматриваются новые правила относительно регистрации  консультантов, а также поставщиков финансовых услуг, которые вступают в силу с 1 января 2020 года. Эти правила окажут значительное влияние на швейцарский банковский и финансовый рынки, как в Швейцарии, так и за ее пределами.

«Консультанты» — это физические лица, которые предоставляют финансовые услуги от имени поставщика финансовых услуг или сами, в том числе:

  • сотрудники банка;
  • торговцы ценными бумагами;
  • инвестиционные менеджеры;
  • агенты по размещению ценных бумаг или финансовых учреждений;
  • независимые поставщики услуг.
    «Финансовые услуги» определяются как:
  • приобретение или выбытие финансовых инструментов;
  • принятие и передача заказов, относящихся к финансовым инструментам;
  • управление финансовыми инструментами (управление активами);
  • персональные советы относительно финансовых инструментов (инвестиционные советы);
  • предоставление кредита для совершения операций с финансовыми инструментами.

Это определение не включает маркетинговую и предпродажную деятельность финансовых служб, подпадающую под действие Закона о финансовых услугах.

Continue Reading

Progressive title transfer versus refund guarantees

Настоящая статья посвящена вопросам, связанным с финансированием судов, никогда не теряющим своей актуальности. Авторы подчеркивают важность отношений по поводу обеспечения обязательств сторон договора. Например, такие судостроительные контракты, как: Ship2000 и Newbuildcon предусматривают простое обеспечение обязательств верфи путем предоставления гарантии банка или другого кредитного учреждения, однако подобное обеспечение не может полностью удовлетворить заказчиков (покупателей), в частности, в случае банкротства верфи. Альтернативное решение заключается в том, что стороны соглашаются, что право собственности на строящееся судно и приобретенные части и материалы передается покупателю уже в ходе постройки судна, впрочем эти формы обеспечения интересов покупателя судна можно и скомбинировать.

Continue Reading

Panama Paper Leak — the implications for financial compliance

Настоящая публикация посвящена нашумевшей теме. Начало этой теме положила информация, получившая название «Панамские документы». Панамские документы вызвали широкое расследование деятельности банков и других финансовых институтов по всему миру, в особенности, в Соединенном Королевстве и Соединенных Штатах Америки. Авторы статьи рассматривают вопросы, связанные с деятельностью оффшорных структур, в частности, банков и других финансовых институтов.

Continue Reading

Overview of the U.S. and EU Sanctions on Russia

Публикация посвящена усиленному режиму экономических санкций, введенных США и Европейским Союзом против России в связи с ее неправомерными действиями в Крыму и континентальной Украине в конце сентября 2014 года. Новые санкции вполне можно отнести к категории секторальных, поскольку они касаются весьма важных секторов экономики, как-то: энергетика, оборонная промышленность, финансовый рынок.

Continue Reading

Expanding Ukraine and Russia sanctions program presents compliance challenges to U.S. and European Union businesses and organizations

В ответ на российскую агрессию в Крыму администрация США и Европейский Союз расширяют международные санкции против определенных индивидов из РФ и Украины. Особенное внимание авторы уделяют экономическим санкциям, которые вводятся законодательством США. Причем бизнесу рекомендовано тщательно следить за развитием событий, поскольку санкции могут быть расширены неожиданно. Значительное внимание уделяется также санкциям Европейского Союза. Особую активность во введении международных экономических санкций проявляет Великобритания. В заключение авторы дают рекомендации по соблюдению запрещений, которые принимаются на Западе по ведению дел с лицами, подпадающими под действие санкций. Кроме того, американский и европейский бизнес должен следить за возможными санкциями, которые могут быть введены против него российским законодательством.

Continue Reading